Assicurare i crediti esteri: soluzioni pratiche per PMI esportatrici

Proteggere i crediti verso clienti stranieri è una leva concreta per la continuità finanziaria delle imprese. Questa introduzione spiega come funziona la copertura per il rischio mancato pagamento e quali attori operano in Italia.

Per i rischi non di mercato interviene SACE con garanzie pubbliche. Il mercato privato copre rischi a breve termine. Operatori come Coface e Atradius offrono polizze, limiti di credito, strumenti digitali e servizi di recupero.

La procedura tipica comprende valutazione dei clienti, definizione dei limiti e gestione operativa via piattaforme integrate. Il risultato atteso è minore esposizione ai mancati incassi e maggiore resilienza del portafoglio.

Benefici pratici: tutela della liquidità, supporto nelle relazioni bancarie e indennizzo in caso di insolvenza documentata.

Punti chiave

La copertura protegge dal rischio mancato pagamento su crediti verso clienti esteri.
SACE gestisce rischi non di mercato; il mercato privato opera a breve termine.
Coface e Atradius offrono polizze, limiti e strumenti digitali per la gestione.
La polizza supporta la liquidità e i rapporti con banche e partner.
Valutazione clienti e limiti di credito sono passaggi chiave della gestione.

Perché l’assicurazione crediti export è strategica per le PMI

Proteggere il flusso di cassa dalle insolvenze dei clienti esteri è fondamentale per la continuità d’impresa. Una impresa su quattro rischia difficoltà a causa del mancato pagamento, con impatto diretto su liquidità e margini.

Prevenzione e controllo: analisi preventiva dei propri clienti, aggiornamento dei limiti credito e monitoraggio continuo riducono il rischio credito sull’asse Italia estero.

Effetti sul capitale circolante: la polizza stabilizza i flussi, attenua i picchi di cassa e migliora la gestione delle scadenze.

Migliore affidabilità verso banche e partner grazie a limiti formalizzati.
Decisioni di vendita guidate da dati per accettare ordini in sicurezza.
Riduzione dei costi del rischio e maggiore prevedibilità dei risultati.

Area	Beneficio	Strumento
Liquidità	Flussi più stabili	Indennizzo e recupero
Accesso al credito	Miglior rating bancario	Limiti aggiornati e documentazione
Operatività	Processi più efficienti	Piattaforme di monitoraggio

Assicurazione crediti export

Il sistema di protezione del credito alle forniture estere comprende garanzie, polizze e cauzioni a beneficio di imprese e finanziatori.

Ambito operativo: garanzie per finanziatori (Credito Acquirente, conferme documentarie) e coperture per fornitori (Credito Fornitore, Polizza Lavori). Le coperture assicurative includono anche cauzioni per appalti e buona esecuzione.

Forniture, paesi e limiti

Sono ammissibili beni d’investimento italiani, servizi tecnici, lavori e subforniture UE nei limiti normativi. L’operatività è globale, con esclusioni per paesi soggetti a misure restrittive.

Regole di pagamento e durata

Il pagamento prevede un acconto minimo del 15% alla spedizione o collaudo. Il restante 85% può essere a rate semestrali con tassi non inferiori al CIRR. Per paesi di mercato il credito a lungo termine richiede durata ≥ 24 mesi.

Rischi, requisiti e premio

La polizza copre rischi commerciali, politici e sovrani, oltre a eventi di produzione e indebita escussione. I destinatari devono rispettare requisiti reputazionali e non essere soggetti a sanzioni.

Il premio è calcolato secondo un approccio risk-based con livelli minimi OCSE; possono essere richiesti strumenti di mitigazione come pegni o controgaranzie. In caso di sinistro è prevista procedura per indennizzo.

Soluzioni private e strumenti digitali per la gestione del rischio credito

Le soluzioni private con strumenti digitali modernizzano la gestione del rischio credito nelle imprese.

Coface offre analisi preliminare dell’affidabilità dei clienti e aggiornamento dei limiti credito. Il monitoraggio continuo riduce il rischio e facilita decisioni rapide.

Strumenti digitali: la Dashboard mostra l’andamento del portafoglio e le previsioni di indennizzo. CofaNet Essentials gestisce coperture, segnalazioni di mancato pagamento, sinistri e DRA.

CofaMove garantisce operatività mobile. Il Portale API permette di integrare contratti, limiti e decisioni direttamente nei sistemi aziendali. Così si automatizzano processi e si accelera il recupero in caso di mancato pagamento.

Cosa propone Atradius Modula

La polizza Modula copre fino al 90% del credito e si gestisce via Atrium con account management dedicato.

Esistono moduli verticali: Modula EXPO per vendite estere ripetute (90% indennizzo, nessuna franchigia), Modula PMI per imprese fino a 7,5 milioni e soluzioni per grandi gruppi (PRIME, SMART).

Fornitore	Strumento	Copertura	Funzionalità chiave
Coface	Dashboard, CofaNet, CofaMove, API	Variabile per polizza	Analisi clienti, limiti aggiornati, monitoraggio, recupero
Atradius	Modula (EXPO, PMI, PRIME, SMART)	Fino al 90%	Gestione online, account dedicato, vertical settoriali
Imprese	Integrazione sistemi	Su misura	Automazione contratti, segnalazioni e processi di indennizzo

Workflow operativo end-to-end: valutazione dei clienti, impostazione del limite credito, monitoraggio attivo, intervento per recupero e indennizzo finale. Questa sequenza protegge la liquidità dell’impresa e sostiene l’attività di vendite internazionali.

Quanto costa e come scegliere la polizza credito

Per scegliere la polizza giusta serve valutare la dimensione dell’impresa e la composizione dei crediti. Le soluzioni variano molto in base al fatturato e al profilo di rischio.

PMI sotto 10 milioni di fatturato

Soluzioni “tutto compreso” offrono costi fissi e gestione semplificata. Coface propone EasyLiner per PMI con un costo annuo chiaro e processi snelli.

Imprese più strutturate

Per realtà più grandi il premio è modulato su volume assicurabile, settore e storico sinistri. Atradius propone opzioni come Modula PRIME e Modula SMART con formule su fidi e bonus.

Limiti di credito, pagamenti e indennizzo

I limiti credito determinano l’esposizione assicurata. In caso di mancato pagamento si apre il flusso di segnalazione, avvio recupero e verifica per l’indennizzo.

Alternative a breve termine

Per operazioni sotto 24 mesi il mercato privato offre coperture rapide e digitali, anche per rapporti italia estero. Valutare compatibilità con fatturato e rischio politico.

polizza credito

Fascia	Prodotto tipico	Caratteristica	Adatto a
Fino 10 milioni	EasyLiner (Coface)	Premio annuo fisso, gestione semplificata	PMI con portafoglio clienti limitato
Oltre 10 milioni	Modula PRIME / SMART	Premio su fidi o fisso, opzioni su storico sinistri	Imprese con volumi variabili
Tecnico/Progetti	SACE (medio-lungo)	Premio risk-based, minimi OCSE	Operazioni >24 mesi e rischio politico

Per approfondire soluzioni pratiche e requisiti per PMI consultare guida operativa e criteri di accesso ai nuovi mercati su valutazioni per l’export.

Parla con un esperto e proteggi il tuo export oggi

Parlare con un consulente permette di trasformare l’analisi del portafoglio in azioni concrete. Fornire elenco clienti, termini di pagamento, storico incassi e fatturato accelera la valutazione.

Percorso operativo: pre-analisi del portafoglio, definizione della polizza e attivazione degli strumenti di gestione. Per rischi a breve termine è disponibile il mercato privato con soluzioni digitali (Coface, Atradius – numero verde 800 34 34 00).

Per operazioni a medio/lungo termine si valuta la copertura SACE. Dopo emissione polizza si assegnano limiti, si avvia il go-live e si monitora il rischio credito con revisioni periodiche.

Agisci ora: contatta un consulente per attivare la copertura e ridurre l’esposizione al rischio mancato.

FAQ

Che vantaggi offre una polizza per i crediti esteri alle PMI esportatrici?

Protegge la liquidità riducendo l’esposizione al rischio mancato pagamento. Migliora la capacità di accesso al credito presso le banche e aumenta la credibilità verso clienti e partner esteri. Consente inoltre di pianificare investimenti e crescita con maggiore prevedibilità.

Quali sono gli impatti principali del rischio mancato pagamento su un’impresa?

Riduzione di liquidità operativa, compressione dei margini e ritardi nei piani di investimento. Può compromettere rapporti commerciali e aumentare i costi di finanziamento se non gestito con strumenti di copertura adeguati.

In che modo la copertura facilita l’accesso a finanziamenti bancari?

La polizza riduce il rischio percepito dalla banca sui crediti verso clienti terzi. Questo può tradursi in limiti di scoperto più ampi, condizioni migliori e possibilità di sbloccare linee dedicate all’export.

Cosa copre nello specifico una soluzione per crediti commerciali verso l’estero?

Copre rischi commerciali come insolvenza o ritardo prolungato e rischi politici come restrizioni nei pagamenti, espropri o guerra. Include garanzie su forniture di beni, servizi e lavori, con possibilità di estensione a cauzioni contrattuali.

Ci sono esclusioni geografiche o merceologiche da conoscere?

Sì. Le polizze escludono normalmente Paesi sotto sanzioni internazionali e talune forniture come beni d’investimento o subforniture UE, salvo clausole specifiche. È fondamentale verificare l’elenco Paesi e le condizioni contrattuali.

Quali regole si applicano ai pagamenti e alla durata dei contratti assicurati?

Le soluzioni spesso richiedono un acconto minimo del 15% e possono prevedere piani di pagamento con tassi legati a CIRR. Per mercati esteri rilevanti la durata della copertura può essere ≥ 24 mesi. Le condizioni variano per Paese e tipologia di contratto.

Come viene calcolato il premio e quali requisiti occorrono per accedere alla copertura?

Il premio è risk-based: dipende dal profilo del cliente, settore, storico sinistri e dimensione dell’operazione. Sono richiesti requisiti reputazionali e documentazione commerciale chiara. Le regole OCSE spesso guidano il calcolo su operazioni pubbliche estere.

Quali strumenti digitali supportano la gestione della polizza?

Dashboard e piattaforme come CofaNet o soluzioni mobile offrono monitoraggio dei limiti, dichiarazioni di rischio, gestione sinistri e integrazione via API. Consentono aggiornamenti in tempo reale su esposizioni e notifiche preventive.

Come funziona il processo end-to-end dalla valutazione del cliente al recupero crediti?

Si parte da valutazione e scoring del cliente, si fissano limiti di credito, si monitorano i pagamenti e si attiva la gestione sinistri in caso di insolvenza. Quando previsto, segue il recupero legale o stragiudiziale coordinato dall’assicuratore o da partner specializzati.

Quali differenze esistono tra prodotti per PMI sotto 10 milioni e imprese più grandi?

Le PMI trovano spesso soluzioni “tutto compreso” semplici da gestire, con limiti adeguati e procedure snelle. Le imprese più strutturate ottengono premi calibrati su volumi, settori e storico sinistri, con opzioni personalizzate e coperture più ampie.

Cosa aspettarsi in caso di insolvenza del cliente: gestione dei limiti e indennizzo?

Dopo la denuncia del sinistro l’assicuratore verifica la documentazione e può riconoscere un indennizzo parziale o totale secondo i termini di polizza e i massimali. È previsto un periodo di gestione per azioni di recupero prima dell’indennizzo definitivo.

È possibile ottenere coperture fino a milioni per operazioni all’estero?

Sì. In funzione della valutazione del rischio e del contraente, le polizze possono offrire coperture elevate, anche fino a molte unità di milioni di euro, soprattutto per contratti pubblici o export su larga scala.

Esistono alternative a breve termine per esigenze temporanee di cassa?

Sì. Soluzioni temporanee includono garanzie a breve termine, factoring assicurato e polizze a progetto. Sono utili per operazioni specifiche o per superare picchi di esposizione prima di una copertura a lungo termine.

Come scegliere il fornitore giusto per la gestione del rischio commerciale?

Valutare esperienza sul mercato, presenza internazionale, strumenti digitali offerti, tempi di pagamento degli indennizzi e servizi di prevenzione e recupero. Confrontare offerte e richiedere casi pratici per verificare competenza sul settore di interesse.

Quali servizi di recupero crediti sono inclusi nelle soluzioni assicurative?

Molte polizze includono servizi di recupero stragiudiziale e, se necessario, assistenza legale per azioni giudiziali. Alcuni assicuratori offrono network internazionale di avvocati e liquidatori per accelerare il recupero su mercati esteri.

Quando conviene parlare con un esperto prima di attivare una copertura?

Subito, idealmente in fase di preparazione dell’offerta o prima della negoziazione contrattuale. Questo permette di definire limiti adeguati, condizioni di pagamento sostenibili e clausole contrattuali che massimizzano la protezione.

Strategie e mercati per crescere all’estero